أساسيات إدارة المخاطر

يفشل معظم المتداولين لا لأن تحليلهم خاطئ، بل لأن إدارتهم للمخاطر خاطئة. وثمة عدد قليل من العادات التي تحمي رأس مالك خلال سلاسل الخسارة الحتمية.

خاطر بنسبة ثابتة في كل صفقة

يخاطر المحترفون عادةً بنسبة 1–2% من حقوق ملكية الحساب في كل صفقة. فعند 1%، تكلّفك سلسلة من عشر خسائر متتالية أقل من 10% من حسابك، وهو أمر يمكن النجاة منه. أما عند 10% في كل صفقة، فالسلسلة نفسها تكون كارثية.

حدّد الحجم انطلاقًا من وقف الخسارة، لا من الهامش

قرّر أولًا أين يجب أن يكون وقف الخسارة بناءً على المخطط. ثم احسب حجم المركز الذي يجعل ذلك الوقف مساويًا للمخاطرة التي اخترتها. ولا تعمل أبدًا بشكل عكسي انطلاقًا من الهامش المتاح.

احترم نسبة المخاطرة إلى العائد

إذا اكتفيت بالصفقات التي يكون فيها العائد المحتمل ضعف المخاطرة على الأقل، فيمكنك أن تخطئ أكثر مما تصيب وتظل مع ذلك رابحًا.